有媒體曝光中信銀行的一款銀行理財產(chǎn)品賬面虧損41%，兌付收益卻達(dá)6.2%，中信銀行到底依靠什么填補(bǔ)了這一理財產(chǎn)品的窟窿呢？對此，中信銀行相關(guān)人士表示，是外部擔(dān)保公司履行了賠付義務(wù)。據(jù)介紹，該行在設(shè)計與研發(fā)產(chǎn)品階段就引入了外部擔(dān)保公司擔(dān)保機(jī)制。
據(jù)中信銀行相關(guān)人士介紹，該款理財產(chǎn)品是“中信理財之惠益計劃成長系列5號3期”，產(chǎn)品資金投向為受讓酒鋼宏興定向增發(fā)股票之股權(quán)收益權(quán)。在產(chǎn)品說明書中也明確，該產(chǎn)品還款來源不僅包括標(biāo)的股票之股權(quán)收益權(quán)解禁后變現(xiàn)回收的收入，還包括擔(dān)保公司履行擔(dān)保義務(wù)實(shí)現(xiàn)的收入。
據(jù)介紹，引入的外部擔(dān)保公司擔(dān)保機(jī)制，該擔(dān)保公司與所投標(biāo)的涉及企業(yè)無任何關(guān)聯(lián)關(guān)系。
中信銀行表示，本產(chǎn)品投資標(biāo)的解禁后，為保護(hù)投資者利益，中信銀行根據(jù)市場情況擇時退出，使得該理財產(chǎn)品得以按產(chǎn)品說明書測算收益率足額兌付。
據(jù)報道，該款產(chǎn)品耗資8億元，以每股3.71元的價格，認(rèn)購酒鋼宏興定增股。投資比例為100%，其類型為非保本浮動收益型，業(yè)務(wù)模式為信托，且非結(jié)構(gòu)性產(chǎn)品，預(yù)計最高收益率為6.2%，到期日期為2014年8月18日，限期19個月。一年后解禁時，股價跌至2.47元，賬面虧損33%。上月底清盤時， 股價跌至2.18元，賬面虧損41%。
專家觀點(diǎn)：銀行理財產(chǎn)品引入擔(dān)保公司需披露
對于銀行理財產(chǎn)品引入擔(dān)保公司的做法，中央財經(jīng)大學(xué)中國銀行業(yè)研究中心主任郭田勇表示，比較罕見?！安贿^，銀行為降低風(fēng)險，為理財產(chǎn)品引入擔(dān)保公司的做法具可操作性，或?qū)⒊蔀槲磥淼囊环N方向?！肮镉抡J(rèn)為。
日前，銀監(jiān)會下發(fā)35號文，欲打破理財產(chǎn)品的“剛性兌付”。其背景是理財產(chǎn)品之間相互交易來調(diào)節(jié)收益，信貸資金為本行理財產(chǎn)品提供融資和擔(dān)保，以體現(xiàn)某種程度的“剛性兌付”。
郭田勇表示，引入第三方擔(dān)保公司，可以體現(xiàn)“剛性兌付”，但是與35號文并不矛盾。“但是，一定要在發(fā)行前就要充分披露包括擔(dān)保的信息，由誰擔(dān)保、擔(dān)保金額等，都有明確披露。“郭田勇指出。
因此，消費(fèi)者在購買理財產(chǎn)品時，可以關(guān)注是否有擔(dān)保公司，包括擔(dān)保公司的資質(zhì)，擔(dān)保的金額等。
