四大銀行聚首，既表明了國際社會對中國經(jīng)濟和金融改革發(fā)展成就的認可，也意味著中國銀行業(yè)將在激烈的全球市場競爭中接受更為嚴格的國際監(jiān)管，其影響值得深入研究關(guān)注。
據(jù)媒體近日報道，負責協(xié)調(diào)全球金融監(jiān)管的金融穩(wěn)定委員會（FBS）表示，已將建行納入全球系統(tǒng)重要性金融機構(gòu)名單。這也意味著中國“工農(nóng)中建”四大行都成為全球“大而不能倒”的系統(tǒng)重要性銀行。
后金融危機時代，為了有效應(yīng)對和防范“大而不能倒”金融機構(gòu)的系統(tǒng)性風險，國際監(jiān)管業(yè)界提出了“全球系統(tǒng)重要性金融機構(gòu)”（簡稱G-SIFIs）的監(jiān)管理念。所謂G-SIFIs，是指在國際金融市場上承擔了關(guān)鍵功能、具有全球性特征的金融機構(gòu)。這些機構(gòu)一旦發(fā)生重大風險事件或經(jīng)營失敗，將會給全球經(jīng)濟和金融體系帶來較大影響甚至系統(tǒng)性風險。G-SIFIs監(jiān)管代表了國際金融監(jiān)管的最新實踐和管理思路。
四大銀行聚首，既表明了國際社會對中國經(jīng)濟和金融改革發(fā)展成就的認可，也意味著中國銀行業(yè)將在激烈的全球市場競爭中接受更為嚴格的國際監(jiān)管，其影響值得深入研究關(guān)注。
四大行入選，無疑對當前已經(jīng)捉襟見肘的合規(guī)成本、風險管理和應(yīng)對同業(yè)競爭提出了更高要求。比如，巴塞爾委員會對G-SIFIs提出1%～3.5%的附加資本金要求，我國《商業(yè)銀行資本管理辦法》也對系統(tǒng)重要性銀行提出了1%的附加資本要求。近期，金融穩(wěn)定理事會提出應(yīng)提高銀行包括資本和合格債務(wù)工具在內(nèi)的總損失吸收能力，該標準首先將在系統(tǒng)性重要銀行中實施。
經(jīng)中國銀監(jiān)會測算，中國的G-SIFIs如實施該標準，總損失吸收能力要求將大大提高至19.5%~23.5%，比現(xiàn)行監(jiān)管要求高出8~12個百分點。再如，監(jiān)管要求G-SIFIs從2014年開始披露評估系統(tǒng)重要性分值所需的各項指標信息，并按照年度進行更新。這要求G-SIFIs建立財務(wù)、業(yè)務(wù)、交易、風險管理和外部審計等多維度數(shù)據(jù)的整合信息系統(tǒng)，深化銀行信息化建設(shè)以提高數(shù)據(jù)質(zhì)量和數(shù)據(jù)采集的自動化水平。這對于四大行來說，都會是一項新的挑戰(zhàn)。
趨嚴的附加資本要求進一步凸顯了資本約束與盈利增長之間的矛盾，這意味著四大行應(yīng)當重新檢視自身的業(yè)務(wù)發(fā)展戰(zhàn)略、組織架構(gòu)及經(jīng)營模式，加快向“輕資本”模式的經(jīng)營轉(zhuǎn)型，推動新型資本工具創(chuàng)新。
當然，這一改變也帶來了完善公司治理和風險管理的難得機遇。FSB提出建立“恢復與處置計劃（RRP）”，要求各國銀行監(jiān)管當局督促這些銀行貫徹落實危機管理的理念，建立和完善應(yīng)急計劃及程序。對經(jīng)營者的激勵不能只關(guān)注短期業(yè)績，應(yīng)當建立并完善風險偏好管理與傳導體系。另外，通過系統(tǒng)性重要性信息的計算和披露過程，銀行也能更充分地認識自身的風險狀況。
作為一種全新的制度嘗試，系統(tǒng)重要性金融機構(gòu)更像是一盤大棋。只有下好整盤棋，才能贏得此局。
